教科书式的控仓都会告诉你单笔交易仓位最好控制在总资金的1%～2%，比如止损不超过2%，这是资金管理中最常听到的分配仓位的标准。

凯利公式笔者就不多说了。初期是针对R=1来设计的，但对交易本身网上有两种写法（其实都是同一个公式）
每笔投入计算：

设 P=胜率、R=盈亏比

1、F = ((R+1)xP-1)/R
2、F = P-(1-P)/R

初接触此公式时，笔者也很难记忆，不过你可以像笔者一样这么来描述

每笔投入 = 胜率 - 败率/盈亏比

其间接也反映一个策略的期望如何。

例如：盈亏比1:1,即1， 胜率50%,败率则1-50%=50%， F=50%-50%/1=0 ，你不需要任何投入，因为0和。

那么2%是怎么来的，其实是在正和偏保守的情况下来的：

盈亏比1不变，胜率提高一点点为51%, 51%-49%/1=2% 。

这种正和或负和的保守偏差仍然符合市场的平衡规律。

然而由于胜率在交易中是最不稳定的因素，若过于开放并且自负地依赖自己交易胜率稳定性，则使用凯利公式将会有重大风险，你会死于这种大风险中的突然重仓。

例如 过分依赖自己的胜率 ，假设为60%，盈亏比还是1，那么按照凯利公式，你将每笔投入 60%-40%/1=20% 的仓位。
这是非常危险的交易行为。公式本身仅适用于P和R恒定的市场中。（比如赌场）

这告诉我们什么？不要对市场行情反馈有过于开放的预期 —— 即市场终归是平衡运行的，不要认为自己可以把握一种高期望的策略，

在保证金交易市场中，P和R都是无法确定的，哪怕经过了大数统计，也不能根据统计结果而使用此公式，一旦发生黑天鹅事件，将会潜在巨大风险！

请记住这句话：人的本性不是竭力扩大赢利，而是赢的机会。问题是这就意味着不能集中注意赢（或输）的数量——这种缺点会使你不能发挥最优秀的成绩。胜率是成绩统计中最不重要的，而且甚至会和成绩有逆向的关系。